RBC và Angelo Gordon tài trợ cho vụ kiện CMBS

0
32

  • Hai quỹ đầu tư bất động sản đã kiện Ngân hàng Hoàng gia Canada, cáo buộc rằng họ chuyển sang “tịch thu bất hợp pháp” chứng khoán mà các quỹ đã cam kết làm tài sản thế chấp cho các khoản vay ngắn hạn được gọi là thỏa thuận mua lại.
  • Các quỹ đã tìm kiếm một lệnh cấm để ngăn chặn RBC bán một số tài sản thế chấp tại một cuộc đấu giá ngày hôm nay, mặc dù một thẩm phán đã cho phép việc bán hàng đi qua vì giấy tờ đã được nộp kịp thời, theo một người nói tóm tắt về vụ án.
  • RBC đang “đánh vào máy gia tốc để chiếm giữ một cách bất hợp pháp và dỡ một danh mục lớn các tài sản của nguyên đơn với giá bán cháy”, vụ kiện tuyên bố.
  • Bấm vào đây để biết thêm nhiều câu chuyện BI Prime.

Hai quỹ đầu tư bất động sản đã kiện Ngân hàng Hoàng gia Canada, nói rằng họ đã tịch thu bất hợp pháp tài sản của họ trong thời kỳ suy thoái đã đóng băng thị trường chứng khoán thương mại được thế chấp.

Vụ kiện cho thấy có bao nhiêu sự mất kết nối đang nổi lên giữa các công ty đầu tư và người cho vay khi coronavirus làm tăng thị trường thế chấp lớn của Hoa Kỳ. Khi thị trường tài chính bị phá vỡ, các giá trị bảo mật ngày càng khó xác định và dẫn đến tranh chấp giữa các đối tác.

Các quỹ, liên kết với công ty đầu tư Angelo Gordon & Co, nói rằng RBC đã di chuyển quá nhanh để đánh dấu giá trị chứng khoán của họ trong một cơn sốt thị trường trong đó đại dịch coronavirus về cơ bản đã đóng băng thị trường cho các sản phẩm được chứng khoán hóa. RBC đã thực hiện các cuộc gọi ký quỹ trên các quỹ và thu giữ tài sản thế chấp của họ.

Một phát ngôn viên của RBC từ chối bình luận.

Vấn đề, theo các quỹ đầu tư, là thị trường đã đóng băng dày đến mức không thể xác định giá trị chứng khoán của họ. Theo vụ kiện, “vì ‘Thị trường’ tạm thời bị đóng băng, hiện tại không có phương tiện khách quan nào để tính ‘Giá trị thị trường.'”


Các quỹ đầu tư như thế này, được gọi là ủy thác đầu tư bất động sản thế chấp, vay tiền từ các ngân hàng như RBC và thế chấp tài sản thế chấp. Khi giá trị của tài sản thế chấp giảm, người cho vay thường yêu cầu khách hàng đưa thêm tiền mặt hoặc tài sản thế chấp, trong cái gọi là cuộc gọi ký quỹ. Nếu khách hàng không thể đáp ứng những nhu cầu mới đó, người cho vay thường có quyền thu giữ tài sản thế chấp.

Các quỹ nói trong vụ kiện rằng hành động của RBC đã vi phạm các tài liệu điều chỉnh mối quan hệ tài chính của họ. Các quỹ cho biết họ đã nhận được các cuộc gọi ký quỹ từ RBC vào ngày 23 tháng 3.

Sự hỗn loạn tại các thị trường chứng kiến ​​chứng khoán Mỹ giảm 30% từ mức cao của họ đã di chuyển sang ngành công nghiệp thế chấp của Mỹ, buộc định giá đối với chứng khoán thế chấp và thương mại được thế chấp giảm giá trị. Trong những ngày gần đây, theo báo cáo, các quỹ đầu tư đã tràn ngập thị trường với hàng tỷ đô la chứng khoán để huy động tiền mặt.

Trước sự suy giảm giá trị như vậy, các quỹ cho biết “hầu như mọi ngân hàng trung tâm tiền tệ lớn” đã đồng ý tham gia các cuộc đàm phán để trì hoãn các cuộc gọi ký quỹ hoặc thực hiện các thỏa thuận cấm. RBC cho đến nay đã từ chối, theo vụ kiện.

Theo vụ kiện.

RBC đã bán 600 triệu đô la CMBS trong một cuộc đấu giá ngày hôm nay sau khi thu giữ chúng từ các khách hàng trong những ngày gần đây, theo đến Tạp chí Phố Wall. Ít nhất 11 triệu đô la trong số đó đã bị tịch thu từ các quỹ của Gordon Gordon, theo vụ kiện.

Các quỹ đã tìm kiếm một lệnh để ngăn đấu giá tiến lên. Một thẩm phán cho phép bán hàng đi qua vì giấy tờ được nộp quá muộn, theo một người nói tóm tắt về thủ tục tố tụng.

Các quỹ không phải là khách hàng RBC duy nhất phát hành trong những ngày gần đây với các hành động của ngân hàng.

Đầu thứ tư, Exantas Capital Corp, một công ty đầu tư thế chấp khác, nói RBC đã gửi các thông báo mặc định rằng nó đang tranh chấp và rằng nó có ý định tự bảo vệ mình trước họ. Exantas cho biết vào ngày 23 tháng 3, nó đã không thể đáp ứng một số cuộc gọi ký quỹ.

Công ty “dự định khẳng định mạnh mẽ các quyền và biện pháp phòng vệ của mình trước mọi hành vi sai trái của các đối tác tài trợ repo CMBS”, theo thông cáo báo chí.

Sự bất ổn trong thị trường thế chấp đang mang lại tiếng vang của cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008, khi thị trường tín dụng đóng băng khi đối mặt với giá trị sụt giảm trên chứng khoán thế chấp. Vào thứ Hai, trong nỗ lực hỗ trợ thị trường, Cục Dự trữ Liên bang đã lập ra một chương trình cho vay khẩn cấp cho phép họ mua một số loại chứng khoán được thế chấp.



Nguồn Business Insider

BÌNH LUẬN

Vui lòng nhập bình luận của bạn
Vui lòng nhập tên của bạn ở đây

Comment moderation is enabled. Your comment may take some time to appear.